Cambios en los flujos comerciales de cereales | 2021-01-29

Las tensiones políticas y los patrones de producción cambiantes hacen que 2020-21 años de patrones comerciales cambiantes, con Australia produciendo una gran cosecha de trigo, los productores de América del Sur lidiando con el mal tiempo, Europa necesita importar y el Mar Negro desempeñando un papel más importante que algunos. anticipado. Los oradores explicaron en la reciente conferencia virtual organizada por Ucrania.

La reunión, titulada «Región del Mar Negro: impulsores de precios 2020-21», que se celebró el 8 de diciembre y fue organizada por el analista de comercio agrícola de UkrAgroConsult en Kiev, comenzó con un panel de discusión moderado por Sergey Fyofilov, Gerente General de UkrAgroConsult.

James Folsham, Director General de Comercio y Marketing de AAAX en Australia, explicó cómo ha mejorado la perspectiva de producción en el país. Australia está haciendo muchos negocios en competencia con la región del Mar Negro y aún no ha terminado de cosechar trigo.

Al señalar que la Oficina Australiana de Economía, Ciencias Agrícolas y Recursos (ABARES) estimó el rendimiento de trigo en 31,2 millones de toneladas, Folsham dijo: «Siento que es aún mayor. No me sorprendería si el número llegara a 35 (millones). «

Los rendimientos son mucho mejores de lo esperado en Australia Occidental.

Dijo: «Sin duda será más grande y no más pequeño de lo que la gente esperaba», y señaló que la obtención de bolsas de silos se ha vuelto difícil. «En Nueva Gales del Sur, la cosecha es tan grande que llena todas las exportaciones y el almacenamiento agrícola. Los precios de los precios fijos históricos son muy altos … porque el Mar Negro está muy hinchado en este momento».

La sequía aflige a Argentina

Fabio Minegin, analista y socio de Agroconsult, una empresa con sede en Brasil, explicó que Argentina ha sufrido condiciones de sequía.

“El potencial del trigo oscila entre 22 y 23 millones de toneladas, pero Argentina no tendrá 17 (millones)”, dijo, agregando que algunos observadores creen que la cifra final será de 16 a 16,5 millones. Este año, la calidad no es estable. La calidad del trigo en Brasil es ligeramente mejor hoy en día (que) en muchas regiones de Argentina. Incluso los agricultores brasileños y argentinos ganan dinero con el trigo «.

Explicó que Brasil es un consumidor de cerca de 11 millones de toneladas de trigo.

«Necesitas importar cerca del 100% de Argentina, un poco de Paraguay y un poco de Uruguay», dice Minegin.

Mingin cuestionó si Brasil podría obtener exportaciones de Rusia, pero Swithon Steel, director de Solaris Commodities con sede en Suiza y experto en el mercado ruso, dijo que «no cuenta».

Ha habido un potencial para algunos envíos desde Kaliningrado en el Mar Báltico, ya que los comerciantes preparan barcos para traer soja.

Fyofilov dijo al grupo que las exportaciones de trigo de Ucrania disminuyeron de manera impresionante en noviembre.

«La caída fue de alrededor de un millón de toneladas», dijo.

«Por el momento, nuestro trigo no compite con el trigo francés», dijo Nikolai Gorbachev, presidente de la Asociación de Cereales de Ucrania.

Sin embargo, añadió que Ucrania había obtenido una buena cosecha.

«Cuando la gente dice que estamos en problemas, no es cierto», dijo, y explicó que la cosecha cayó ligeramente por debajo del récord del año pasado. «Exportaremos trigo fácilmente hasta abril. Logísticamente, no tenemos ningún problema».

En cuanto al maíz, dijo que el principal comprador de Ucrania sería de Europa y el resto de sus exportaciones iría a China.

«Nuestras granjas eran excelentes en Europa. Las condiciones eran excelentes. Esperamos grandes cosechas a partir del próximo año», dijo Robert van der Coe, analista de mercado de Cefetra Group, con sede en Holanda.

La cosecha de trigo todavía se basa en Rusia.

Dijo: «Es demasiado pronto para decirlo, pero podríamos tener una cosecha en la década de 1970, tal vez 80 millones».

Wulsham dio su opinión sobre la dinámica cambiante del mercado de la cebada.

«Los próximos años podrían ser muy buenos para Ucrania», dijo. «Es poco probable que China compre cebada australiana por mucho tiempo».

Dijo que las tensiones políticas entre los dos países significaban que Australia tendría que hacer muchos negocios con Arabia Saudita.

«Verá una reversión en la dinámica global», dijo. «El hemisferio norte comenzará a llegar a China en grandes cantidades».

Vyofilov dijo que las exportaciones ucranianas de cebada han llegado a 3,7 millones de toneladas, de las cuales 2,5 millones se destinan a China.

Mientras tanto, Steele indicó que Rusia no tiene un acuerdo fitosanitario válido para enviar la cebada a China.

Incrementar la cuota de mercado del Mar Negro

En su presentación oficial, Fyofilov estimó la cosecha total de trigo en el Mar Negro en 120 millones de toneladas, un aumento interanual del 5%, afirmando que fue el segundo rendimiento más alto después de 2017, proporcionando un potencial de exportación de 62 millones de toneladas.

Dijo: «Rusia y Ucrania aumentaron significativamente sus participaciones en el mercado mundial», y agregó que las exportaciones de Ucrania ascendieron a 11,5 millones de toneladas de julio a noviembre.

«El sesenta y seis por ciento del potencial total del trigo ucraniano ya se ha exportado», dijo. «Esto es a pesar de la fuerte caída de las exportaciones de trigo en noviembre».

Fyofilov estimó el potencial de exportación de trigo de Rusia, basado en una producción de 82 millones de toneladas, en 38,5 millones de toneladas.

Dijo que «Rusia tiene la intención de emitir una cuota de exportación de 17,5 millones de toneladas», lo que apoyó la tendencia alcista de los precios.

Mientras tanto, la producción de trigo en Europa es menor.

«Es probable que las exportaciones europeas de trigo disminuyan», dijo Vyophilov. Los precios del trigo todavía están bajo la presión de los compradores que pretenden aumentar sus existencias de trigo por razones de seguridad alimentaria. El trigo no alcanzó su nivel más alto en 2014-2015.

En 2021, los agricultores de Ucrania y Rusia ampliarán la superficie cultivada con trigo de invierno.

«Esto parece ser un inconveniente», dijo Vyophilov, «pero las condiciones de cultivo son en general malas». La superficie de trigo de invierno en Ucrania se ha ampliado, pero el tiempo trae más riesgos para la cosecha de invierno. Los inviernos del país fueron relativamente suaves pero también secos. Es probable que los precios bajen un poco durante los próximos tres a cinco meses «.

Después de eso, dijo, el clima y la economía global comenzarían a afectar los precios.

Con respecto a la cebada, «una vez más, los agricultores están muy contentos» con la creciente demanda de China y Arabia Saudita, dijo Fyofilov. Ucrania ha desviado más envíos de cebada a China.

«Las exportaciones rusas y europeas se centran más en Arabia Saudita», dijo.

«El maíz es el cultivo más interesante de esta temporada», dijo Vyophilov, y lo describió como el que tiene «las mayores expectativas y la mayor repulsión».

En Ucrania, 200.000 hectáreas de maíz han muerto por la sequía.

Dijo: «Ponemos nuestra producción de maíz en 31 millones de toneladas». «Las estimaciones del mercado están muy cerca de los 30 millones de toneladas».

Dijo que es probable que las exportaciones de maíz del país oscilen entre 24 y 24,5 millones de toneladas.

Los envíos a China fueron elevados a principios de la temporada 2020-21.

«Las exportaciones de maíz de Ucrania se acercan ahora al millón de toneladas por semana», dijo. «En diciembre y enero, esperamos mayores exportaciones de Ucrania».

Luego, los envíos se ralentizan a medida que disminuyen las existencias.

«Los precios subieron drásticamente en la primera parte de la temporada», dijo Vyophilov, y señaló que es probable que los aumentos adicionales se debieran a factores de apoyo, incluidos retrasos en las ventas agrícolas en casi todos los países exportadores. Para marzo, los precios del maíz en Estados Unidos solo se revisarán a la baja debido al aumento en Argentina, aunque Argentina está bajo presión por una posible sequía. También hubo incertidumbre sobre la producción estadounidense de etanol, así como la demanda china y europea de maíz de Ucrania.

Problemas con la producción en la Unión Europea

Fyofilov dijo que la Comisión Europea ha estado revisando la producción de maíz de la UE para reducirla repetidamente.

«El último de ellos fue alrededor de 10 millones de toneladas menos que el año pasado», dijo. Actualmente, la Unión Europea importa mucho maíz de Serbia. El potencial de exportación de Serbia no es capaz de satisfacer la demanda total de los países europeos «.

Van der Coe dijo que el cultivo de colza volverá a disminuir.

“Tuvimos una temporada muy lluviosa, por ejemplo en el Reino Unido”, dijo.

Dijo que a los agricultores les preocupa el cultivo de colza debido a la «legislación europea sobre productos químicos», refiriéndose a la prohibición de los pesticidas neonicotinoides.

Dijo: «Es demasiado pronto para decir cómo será la cosecha». Podrían ser de nuevo 17 millones de toneladas. El mercado de la colza ya está escaso. Podría permanecer ajustado a menos que importemos «.

En cuanto al maíz, la Unión Europea ha producido una pequeña cosecha este año en un momento en el que China busca importar una cantidad sin precedentes.

«China está pidiendo más», dijo. «Las exportaciones de maíz a China desde todo el mundo están aumentando. Pero la cosecha de maíz en la Unión Europea ha decepcionado este año. La alimentación de maíz en la Unión Europea no es tan buena como antes».

Describió la oferta de trigo como muy escasa con el aumento de los precios.

Dijo: «El rendimiento de trigo en la Unión Europea es extraordinariamente bajo», estimándolo en 9,5 millones de toneladas, «un nivel que no hemos visto en mucho tiempo».

«La tasa de exportación (en la Unión Europea) no supera los dos millones de toneladas sobre el ritmo del año pasado, y el año pasado fue un récord», dijo. La demanda global es muy alta. Si nos fijamos en el nivel de precios, sigue siendo competitivo «.

China también importa mucha cebada de Francia.

Chris Lydon es el corresponsal europeo de World Grain. Puede ser contactado en: [email protected]